Technická analýza & příprava obchodu.

Jak číst svíčku

Každá svíčka shrnuje jeden úsek času — minutu, hodinu, den. Kóduje čtyři čísla: kde cena otevřela, maximum, minimum a kde zavřela. Zelená znamená, že zavřela nad otevřením (období vyhráli kupující); červená, že zavřela pod ním (vyhráli prodávající). Tenký „knot“ ukazuje, kam až cena dosáhla, než byla zatlačena zpět.

Struktura trhu: trendy, ranže, přechody

Oddalte graf a cena dělá jednu ze tří věcí. Trenduje — schodiště vyšších maxim a vyšších minim (nahoru), nebo nižších maxim a nižších minim (dolů). Jde do strany — odráží se mezi podlahou a stropem. Přechází — láme se z jednoho režimu do druhého. Většina ztrátových obchodů vzniká aplikováním trendové taktiky v ranži, nebo sázkou proti trendu, který je stále nedotčený. Nejdřív identifikujte režim; taktiku vybírejte až potom.

Support a rezistence

Pokud se naučíte jediný koncept TA, ať je to tento. Support je cenová úroveň, na které opakovaně nastoupili kupující; rezistence je ta, kde prodávající. Nejsou to magické čáry — je to paměť. Tradeři si pamatují, kde koupili nebo kde uvízli, a na stejné ceně jednají znovu. Čím vícekrát byla úroveň otestována, tím je významnější. Obchody vzaté na úrovni (koupit support, prodat rezistenci) mají definované riziko; obchody vzaté uprostřed ničeho ne.

Trendové čáry vs. klouzavé průměry

Trendová čára spojuje swingová minima uptrendu (nebo maxima downtrendu) do diagonální linie dynamického supportu. Klouzavý průměr (např. 50- nebo 200periodový) vyhlazuje cenu do jediné linie, kterou tradeři sledují jako střední hodnotu. Obojí odpovídá na otázku „je trend nedotčený?“ Používejte je jako kontext a souběh, ne jako samostatné nákupní/prodejní spouštěče.

RSI srozumitelně

RSI měří momentum na škále 0–100. Nad 70 je konvenčně „překoupeno“, pod 30 „přeprodáno“. Začátečnická chyba je brát to jako automatické signály k prodeji/nákupu — v silném trendu může RSI sedět v překoupenu týdny, zatímco cena dál stoupá. RSI je nejužitečnější pro divergenci: cena udělá nové maximum, ale RSI ne, což naznačuje slábnoucí momentum. Kontext, ne spouštěč.

Rámec risk:reward

Tady je pravda, kterou si téměř žádný začátečník neosvojí, dokud ho to nestojí peníze: na vašem vstupu skoro nezáleží. Vaše výstupní matematika je všechno. Před každým obchodem definujete tři ceny — vstup, stop-loss (kde se mýlíte a vystupujete) a take-profit (kde inkasujete). Poměr vzdálenosti zisku ke vzdálenosti rizika je vaše R:R.

Při 2:1 stačí mít pravdu ~34 % času, abyste byli na nule. Proto může být disciplinovaný trader s průměrnou úspěšností ziskový, zatímco trader s „90% win rate“ bez stopů vyletí na jediném obchodu, který se rozjede proti němu. Hranou je matematika, ne predikce.

Velikost pozice — rovnice, která rozhoduje, kdo přežije

Nikdy neriskujte víc než pevné malé procento účtu na jednom obchodu — 1 % je rozumný výchozí bod. Velikost pozice vyplyne ze vzdálenosti stopu: velikost = (účet × riziko %) ÷ vzdálenost ke stopu. Širší stop znamená menší pozici; těsnější stop dovolí větší — ale dolary, které můžete ztratit, zůstávají konstantní. Toto jediné pravidlo je důvod, proč někteří tradeři přežijí sérii 10 ztrát a jiní nepřežijí tři.

Cvičení

Otevřete graf aktiva, které sledujete. Najděte tři minulé setupy — odraz od supportu, breakout, neúspěšný pohyb. U každého označte, kde byste vstoupili, kde by seděl váš stop a cíl na 2R. Ohodnoťte je upřímně: vyplatila by se ta matematika? Rychle ucítíte rozdíl mezi „tohle vypadá dobře“ a „tohle je obhajitelný obchod“.